Прогнозирование чистого денежного потока ИЗАО КТЗ «Белтрубпласт» на 2011 год

Метод непосредственной экстраполяции - наиболее простой способ прогноза. Его рекомендуется использовать, если имеется однородная и обширная по объёму исходная информация, т.е. достаточно длинный временной ряд. Экстраполяция основана на изучении динамики изменения экономического явления (показателя) в прогнозном периоде и перенесения выявленной закономерности на будущее.

Прогнозирование потока денежных средств позволяет предвидеть дефицит или излишек средств еще до их возникновения и дает возможность за определенное время скорректировать поведение фирмы.

В экономической литературе можно встретить утверждение, что "прогноз" потока денежных средств правильнее называть "бюджет". Однако, по мнению ряда экономистов, подобное утверждение ошибочно. Они считают, что прогноз и бюджет это разные, не схожие между собой понятия.

В течение года могут возникать непредвиденные обстоятельства, требующие немедленного изменения плановых показателей, которые отвечали бы текущим обстоятельствам. Полученные новые цифры нельзя называть "бюджетом". Правильнее их называть - "прогнозы", которых может быть столько, сколько потребуется в зависимости от обстоятельств.

Таким образом, для экономистов, придерживающихся этой точки зрения прогноз потока денежных средств - отчет, в котором отражаются все поступления и расходования денежных средств в процессе ожидаемых сделок (операций) за определенный период, а бюджет - оценочные результаты скоординированного плана менеджмента или стратегии бизнеса на будущий период.

По мнению ряда других экономистов, поскольку большинство показателей достаточно трудно спрогнозировать с большой точностью, нередко прогнозирование денежного потока сводится к построению бюджетов денежных средств [11,с.291].

Бюджет денежных средств - прогноз потоков наличных средств, вызванных инкассацией и выплатами [12, c.75-76].

Так как в ООО ИЗАО КТЗ «Белтрубпласт» не занимаются прогнозированием денежного потока, а только работают с отчетностью, то разработаем бюджет по фактическим данным, которые уже позволят составить прогноз. Прогноз в нашем случае основывается на выявлении будущих значений показателей (на основе формы №4). Имея фактические значения показателей, в табличном процессоре Excel спрогнозируем значения показателей на период упреждения.

С точки зрения статистических методов обработки такой информации метод прогноза получил название "трендовый метод". Уравнение линейного тренда имеет вид:

Yt = a0 + a1* t (9)

где a0 и a1 - параметры уравнения;- обозначение времени.

Для вычисления параметров функции на основе требований метода наименьших квадратов составляется система нормальных уравнений:

n*a0 + a1*S t = SY a0*S t + a1*S t2 = S t*Y (10)

Для решения системы уравнений обычно применяется способ определителей, позволяющий получать более точные результаты за счет сведения к минимуму ошибки из-за округлений в расчетах параметров:

Применительно к анализируемым данным для определения a0 и a1 составляется матрица расчетных показателей (см. табл. 9) [13].

Таблица 9 - Расчет значений выровненного ряда методом наименьших квадратов

Другие статьи

План создания фирмы ООО ОКОнце
Сфера услуг является весьма нужной отраслью народного хозяйства. Она выполняет важные экономические (оказывает платные услуги населению, получает прибыль, платит налоги государству) и социальные (способствует увеличению свободного времени трудящихся) функции. В настоящее время приходи ...